Le Groupe d’action financière (GAFI) – ou Financial Action Task Force FATF– est une entité intergouvernementale créée en 1989 lors de la réunion du Groupe des Sept à Paris. L’objectif de l’organisation est de coordonner les activités de lutte contre le blanchiment d’argent à l’échelle mondiale. À cette fin, diverses agences du GAFI ont publié des lignes directrices relatives à des domaines spécifiques. Depuis 2018, le GAFI s’intéresse aux actifs numériques et met à jour ses directives sectorielles tous les 12 mois.
Les directives du GAFI reportées à octobre
Le GAFI est comme les directives publiées en 2019 pour les échanges de crypto-monnaie et les agents de transfert ou les fournisseurs de services d’actifs virtuels (VASP), comme on l’appelle. Depuis lors, le groupe de travail a promis de revoir la mise en œuvre tous les 12 mois.
Dans le deuxième examen sur 12 mois des progrès des régulateurs nationaux publié le 5 juillet, l’organisation intergouvernementale a déclaré que :
« de nombreuses juridictions continuent de progresser dans la mise en œuvre des normes révisées ».
Selon la déclaration d’examen du GAFI, 52 des 128 juridictions déclarantes ont mis en œuvre les règles VASP, mais la plupart des pays n’ont pas encore répondu.
Le GAFI a salué les efforts du secteur privé pour trouver des solutions. Mais il a averti qu’à moins que toutes les juridictions ne mettent en œuvre ses directives, les activités de cryptage illégales se poursuivront par le biais d’un « arbitrage judiciaire ».
Cela signifie que les acteurs qui tentent de contourner les règles fixées par certains États peuvent le faire librement en choisissant des juridictions moins restrictives, tout comme les géants de l’Internet peuvent adopter des régimes fiscaux différents. Le GAFI a décidé d’achever ses recommandations sur la réglementation DeFi et la mise en œuvre des « Travel Rule » d’ici octobre 2021.
La lettre ouverte de la DeFi Coalition au GAFI
L’orientation future implique principalement la mise en œuvre de « Travel Rule » et une réforme complète de la définition VASP pour inclure les participants DeFi. Pour rappel, le Travel Rule exige que toutes les transactions supérieures à 3 000 $ doivent transmettre les informations VASP relatives à l’initiateur et au bénéficiaire.
Cependant, dans le domaine de la finance décentralisée, il n’existe actuellement aucun système permettant le respect de telles règles. Si les joueurs DeFi sont classés comme VASP, cette règle aura de graves conséquences.
Dans une lettre ouverte au GAFI, un groupe d’acteurs de la cryptographie répartis au Royaume-Uni, en Europe, aux États-Unis et en Asie a appelé à une approche « équilibrée » pour réglementer le secteur DeFi. Le groupe réuni sous le nom de « Global DeFi Coalition » regroupe ACCESS, la Bitcoin Association, la Blockchain Association, Blockchain for Europe, CryptoUK et l’International Association for Trusted Blockchain Applications. Ensemble, ces entités représentent plus de 350 entreprises réparties sur les 5 continents.
La lettre ouverte de la coalition fait état de 6 propositions :
- La réglementation appliquée à une entreprise doit prendre en compte le contexte propre à l’entreprise ainsi que son modèle économique ;
- Le règlement ne devrait pas non introduire des mesures de vérification manuelles dans les processus numériques ;
- La réglementation devrait permettre aux intermédiaires financiers de collaborer lors de l’identification des clients ;
- Les réglementations devraient reconnaître le risque réduit des transactions publiques basées sur la blockchain et donc développer une approche différenciée, basée sur le risque ;</li>
- La mise en œuvre des principes réglementaires doit se faire en collaboration avec les acteurs DeFi
- La nature mondiale des actifs numériques exige un niveau accru de coopération et de collaboration entre les régulateurs et l’industrie.
Fondamentalement, cette lettre ouverte demande aux régulateurs de mettre en œuvre les nouvelles règles de manière logique et rationnelle. Les réglementations complexes qui nécessitent un contrôle manuel de la plupart des transactions de DeFI sont clairement préjudiciables à son écosystème. Cependant, la première proposition n’exige qu’un contrôle au cas par cas, ce qui deviendra bientôt impraticable. En fait, chaque DAO et chaque projet DeFi a son propre modèle économique, et la mise en place d’un cadre global « à la carte » sera un véritable test.
