L’adoption massive de la cryptographie signifie qu’il est temps de penser au marché plus large qui sera intéressé par de nombreux types de services DeFi à faible risque et à faible rendement. Des solutions simples à adopter et personnalisées sont nécessaires pour ne pas aliéner les utilisateurs potentiels.
Dans le monde des monnaies stables et en particulier des monnaies stables à index fiduciaire, le dollar américain a été le roi incontesté. Malgré la menace du procès de la SEC toujours imminente, Tether (USDT) a maintenu son avance et, avec USD Coin (USDC) et Binance USD (BUSD), représente une valeur de marché combinée de plus de 60 milliards USD ou 92,75% du stablecoin marché selon Glassnode.
Parallèlement à la croissance de la capitalisation boursière de BTC, les graphiques Glassnode démontrent une demande corrélative de pièces stables, ce qui indique leur rôle croissant à la fois en tant que devise de négociation de référence et en tant que garantie DeFi.
Frais de change USD-Euro: Coûts et inconvénients inutiles
L’explosion de la croissance des pièces stables est un signe clair que sa place au sein de l’écosystème cryptographique ne fait que gagner en importance. La prolifération des pièces stables indexées en USD ne s’est cependant pas étendue à la deuxième devise la plus échangée, l’euro.
C’est un reproche courant parmi les traders de crypto européens qui doivent détenir des USD (même au milieu de la dépréciation) pour opérer dans le monde DeFi (finance décentralisée), puis payer les taux de change dans les deux sens.
Selon Claude Eguienta, PDG de Mimo DeFi, avec l’expansion de la crypto, il était temps de penser au marché plus large.
«De nombreuses personnes qui ne sont pas des utilisateurs typiques de la cryptographie entrent sur le marché», observe Eguienta. « DeFi propose de nombreux types de services financiers à faible risque et à faible rendement qui conviennent à M. Tout le monde. Quand vous dites à tout le monde qu’il doit faire un pas de plus en utilisant une monnaie qu’il n’utilise pas dans sa vie de tous les jours, c’est aliénant.
Passer de l’euro à une pièce stable indexée en USD pour utiliser les services DeFi tels que le trading ou le jalonnement, puis revenir à l’euro est un coût inutile et un inconvénient supplémentaire. «Si nous voulons un monde plus décentralisé, nous devons le rendre facile pour tout le monde. Il ne s’agit pas seulement de créer des applications sympas et sexy; Parfois, ce sont les actifs sous-jacents qui comptent le plus», Ajoute Eguienta.
Plateforme Euro Stablecoin pour résoudre les défis auxquels les utilisateurs européens de crypto sont confrontés
Mimo DeFi est une plate-forme de prêt décentralisée qui permet aux utilisateurs de frapper le jeton natif stable PAR (parallèle), indexé de manière algorithmique à l’euro. Les utilisateurs verrouillent BTC, ETH et USDC (avec plus d’options cryptographiques à ajouter) en tant que garantie dans un coffre-fort virtuel tout en frappant le PAR qui peut être jalonné dans les pools de liquidité pour obtenir des rendements à haut rendement.
La plate-forme est développée par la même équipe TenX qui a lancé sa plate-forme de portefeuille cryptographique en 2017. La carte Visa TenX a été utilisée avec succès par beaucoup comme solution de paiement cryptographique dans des pays du monde entier.
Avec une large base d’utilisateurs européens, ainsi qu’une équipe de direction composée de nombreux Européens, TenX en est venu à comprendre les défis spécifiques auxquels sont confrontés les utilisateurs de crypto européens. Néanmoins, Eguienta insiste sur le fait que le produit Mimo est plus un «sous-produit de la pénétration du marché plus large», pas seulement «servir les Européens».
Les commentaires supplémentaires de leurs utilisateurs ont également permis à l’équipe TenX de se rendre compte que «dépenser» des actifs numériques n’était pas souhaitable dans l’environnement dynamique DeFi, car les utilisateurs ne voulaient pas perdre des opportunités d’exposition continue. Par conséquent, une plate-forme de prêt-emprunt a été conçue pour qu’un voyage cryptographique ne doive pas se terminer même si un autre a commencé.
Stablecoins décentralisés vs Stablecoins centralisés
Avec le nombre de projets DeFi sur le marché en ce moment, tous vantant la décentralisation, qu’est-ce qui rend un stablecoin plus décentralisé qu’un autre? En fin de compte, tout se résume au contrôle, à la gouvernance, à la transparence.
Les pièces stables plus centralisées doivent répondre à davantage d’exigences de conformité envers les régulateurs, car en termes simples, elles ont le contrôle ultime sur les comptes bancaires où toutes les devises soutenant la pièce stable sont stockées. Nous avons vu comment Tether a dû faire face à de nombreuses ramifications juridiques, mais a réussi à éviter une balle réglementaire avec son récent audit comptable par Moore Cayman.
Les pièces stables plus décentralisées, comme le DAI de MakerDAO et le PAR de Mimo, bien que liées à une devise ou un produit fixe, maintiennent un modèle de gouvernance décentralisée dans lequel les utilisateurs possèdent des jetons de gouvernance qui leur donnent le droit de vote sur la manière dont la plate-forme est gérée.
« Les utilisateurs de toute plate-forme doivent posséder la plate-forme, « déclare Eguienta. «Par exemple, dans ETH, si vous exécutez un nœud, validez des transactions, vous êtes payé en ETH. Pour Mimo, si vous fournissez des liquidités, en utilisant la plateforme pour emprunter, eh bien, vous devriez la contrôler. Et la plateforme vous en récompense. »
Une pratique dans l’industrie où les investisseurs en capital-risque reçoivent des transactions en gros dès le début de la collecte de fonds et ont un accès injuste aux jetons de gouvernance est considérée comme inacceptable par Eguienta. «Vous ne pouvez pas d’une part promouvoir la décentralisation tout en donnant 50% du contrôle aux capital-risqueurs qui ne travaillent pas pour vous», insiste Eguienta.
Sur la plateforme Mimo, tout le monde a une chance égale d’obtenir des jetons de gouvernance. Le même modèle s’applique à tout le monde: emprunter des PAR, fournir des liquidités dans les pools et être récompensé par des jetons de gouvernance.
En substance, cela donne aux personnes qui utilisent la plate-forme et qui fournissent des liquidités plus longtemps, le pouvoir de contrôler la plate-forme. Alors que la centralisation offre actuellement de meilleurs niveaux d’efficacité, avec le temps, le modèle le plus durable sera probablement un modèle décentralisé.
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